Nidavellir, das Zwergenreich, wird vom Drachen Fafnir bedroht. Als ehrwürdige Elvalande wurden die Spieler vom König auserwählt, die mächtigste Streitmacht aufzustellen, um den Drachen zu besiegen. Dazu durchstreifen die Spieler alle Tavernen des Königreichs, um die geschicktesten Zwerge anzuheuern und die angesehensten Helden zu rekrutieren. In jeder Runde bieten die Spieler für jede Taverne in Nidavellir eine Münze. Anschließend wählen sie in absteigender Reihenfolge eine Karte aus der jeweiligen Taverne. Handelt es sich um eine Zwergenkarte, fügen sie diese ihrer Armee hinzu. Jede Zwergenklasse hat dabei ihre eigene Wertungsart: Schmiede, Jäger, Krieger, Entdecker und Minenarbeiter. Durch geschickte Rekrutierung können die Spieler außerdem einen mächtigen Helden für ihre Armee gewinnen. Außerdem können die Spieler dank des cleveren „Münzbausystems“ den Wert ihrer Goldmünzen steigern und das Beste aus den anderen Elvalanden herausholen, zum Beispiel indem sie eine Subventionskarte nehmen oder mit ihrer 0er-Münze bieten.